2024年上半年钛矿钛白粉市场报告

1.1、国内钛矿价格分析

2024年上半年中国钛矿市场中小厂家钛矿价格呈涨跌态势，截至6月底价格较年初基本持平，攀西地区大厂20矿价格稳中有升，较年初价格上涨在100-150元/吨；进口钛矿价格受国内下游产品价格下滑，价格稳中走弱，年中较年初降低在40美元/吨左右。

进入2024年钛矿市场受供应缩减价格延续2023年末上涨势头，1-3月钛矿市场价格持续上涨，价格上涨因素主要有：一、2023年末攀钢回收钛精矿力度加强，货源供应持续紧张；二、2月春节假期备货影响，加之选厂停产检修库存较低，价格上涨；三、下游钛白持续上涨，价格跟随上行；四、攀西大厂二季度价格上调150元/吨，利好钛矿市场中小企业信心；在3月末中小厂家钛矿不含税价格在2280-2300元/吨，38钛中矿不含税价格在1600-1650元/吨，攀西大厂47，20矿不含税价格在2350-2400元/吨。

进入4月随着钛矿开工高位，而下游钛白市场转弱，钛矿出货压力增加，中小厂家有所恐慌价格小幅下调；攀西大厂4月下旬陆续检修，价格涨后维稳。4月末中小厂家价格有30-40元/吨幅度下调，中小厂家钛矿不含税价格在2240-2260元/吨，38钛中矿不含税价格在1580-1600元/吨。

5-6月市场价格继续下滑，因攀钢控制原矿外发量，加之龙佰5、6月连续收购钛中矿，中矿供应紧张价格高位，对攀枝花钛矿价格有一定支撑，所以钛白价格大幅下滑，攀矿市场价格未出现较大幅度下滑；截至6月底，市场38钛中矿在1530-1550元/吨，中小厂10钛矿在2170-2200元/吨，市场价格较前期高位下滑在100元/吨左右；大厂价格维持高位在2450-2550元/吨，价格较年初价格仍高出。

1.2、进口钛矿价格分析

2、钛白粉市场价格分析

2024年上半年中国钛白粉市场经历“涨跌”两个阶段，金红石型钛白粉年中价格较年初下滑有300元/吨左右幅度，而锐钛型钛白粉年中价格较年初价格有300元/吨左右幅度的上涨；截至6月底，中国金红石钛白粉含税出厂价格在14800-16200元/吨，价格较年初跌幅在2.03%；锐钛型钛白粉含税出厂价格在13600-14200元/吨，价格较年初涨幅在2.19%。

第一阶段上涨阶段：进入2024年市场延续2023年年末的下跌行情，1月市场企业陆续检修，库存多消化加之认为价格已触底，备货需求增加，且在龙企的领涨下，钛白价格开始回升；2-3月市场延续上涨走势，春节假期企业开工不足，原料成本高位，加之出口市场支撑下，一季度钛白市场迎来三连涨，钛白价格稳中有升。

第二阶段下跌阶段：4-6月钛白价格弱势下行，内需市场疲软，市场出货压力大，价格竞争压力大，市场淡季，钛白企业价格在4月底开始陆续调整，4-5月市场企业下调幅度在800-1000元/吨左右，在6月初龙企价格下调1300元/吨，市场部分企业再次跟随小幅下调价格，需求短期内难以改善，而原料成本持续高位，生产压力较大，6月起企业陆续做出减产报价措施，钛白价格稳中走弱。

内需市场持续疲软，终端需求依旧较弱，市场产量持续增加，钛白市场供需逐步失衡，7月市场约有15家企业减产检修，市场库存或有所消化，出口接单也有所转弱，因成本价格支撑，钛白价格下跌幅度有限，7月份钛白价格或将弱稳运行。

02

2024年上半年产量分析

1、钛白粉产量数据根据涂多多数据统计，2024年1-5月中国钛白粉产量199.38万吨，同比去年同期增长20.91%，产量增加约34.48万吨。预计2024年上半年钛白粉产量在240万吨左右。6月受市场及限电等影响，开工将有所下滑，预计6月产量在40.50万吨左右，7月市场再有部分企业存检修计划，钛白产量预计再有减少。

1-5月钛白粉产量排名占比前三地区为四川占比21%、山东占比14%、河南占比13%。

2、2023-2024年钛白粉地区产量对比

上半年钛白企业产能陆续释放，加之新增产能投产，四川、安徽、湖北等地区产量同比增幅较大，而下半年西陇化工、大地云天、蚌埠中恒等企业新增产能投产，钛白产量将继续增加。

3、钛白粉市场开工率

2024年1-2月钛白企业轮流检修，产量有所下滑；3-5月钛白企业开工基本维持满负荷，开工提升，而今年新增产能有所释放，整体产量较去年依旧有所提升。

03

2024年上半年进出口数据分析

1、钛矿进口数据

单位：吨

根据海关数据显示，2024年1-5月中国进口钛矿累计量约192.54万吨（含中矿毛矿），同比去年同期增长在3.38%，进口量增加约6.29万吨。

由下表可见，上半年主流进口钛矿国家量有不同幅度减量，增量多为非主流国家，2024年1-5月钛矿进口量增量最大的国家为埃及，进口量增加6.43万吨，韩国增加6.04万吨，尼日利亚5.34万吨。莫桑比克进口量减量最多，减少在8.78万吨，越南减少5.62万吨，肯尼亚减少5.04万吨，进口钛矿供应格局逐步发生改变。受国内下游市场低迷，进口钛矿出货压力大，市场价格承压，而下半年37万吨硫酸法、20万吨氯化法钛白新增产能释放，后期氯化法钛原料供应仍偏紧，价格或维持高位运行。

2、钛矿出口数据

单位：吨

根据海关数据显示，2024年1-5月中国出口钛矿累计约3.51万吨，同比去年同期增长158.46%，出口量增加约2.15万吨。3、钛白粉进口数据单位：吨

根据海关数据显示，2024年1-5月中国进口钛白粉累计约4.01万吨，同比去年同期增长59.67%，进口量增加约1.50万吨。

下表可以看出，我国进口钛白粉占比多为氯化法钛白粉，且与硫酸法钛白粉进口量相差较为明显。

1-5月钛白粉进口数量前三名地区为墨西哥占比34%、澳大利亚占比20%、美国占比18%。

4、钛白粉出口数据单位：吨

根据海关数据显示，2024年1-5月中国出口钛白粉累计约79.62万吨，同比去年同期增长12.04%，出口量增加约8.56万吨。

而在钛白粉出口数据可以看出，出口量占比较大的为硫酸法钛白粉，而氯化法出口量相比较小，硫酸法钛白出口有所优势，但随着欧盟反倾销税率的裁定，后期钛白出口价格或也将有所增加。

1-5月钛白粉出口数量前三名国家为印度占比16%、巴西占比6%、土耳其占比6%。

从下表可以看出，上半年多数国家出口量有所增长，个别出口国家有所下滑，全球市场钛白需求较为强劲，虽反倾销事件有所影响，但短期内出口依旧可以维持良好，对国内市场有一定支撑。

1-5月份钛白粉主流出口国家均有不同增加，出口增幅最大的为比利时，因为去年同期比利时出口量同比下降较多，国内钛白开工高位，下半年钛白出口量预计也将维持稳定增长。

5、钛白粉进出口月均价

2024年1-5月钛白进口月均价为3283.71美元/吨，同比去年同期3670.71美元/吨，同比下降10.53%；1-5月钛白出口月均价为2250.79美元/吨，同比去年同期2186.25美元/吨，同比增长2.95%。

6、钛白粉表观消费量

根据涂多多数据显示：2024年1-5月中国钛白粉表观消费量在123.82万吨，同比去年同期96.34万吨，同比增长28.53%，随着钛白产量的持续增加，国内钛白消费量逐步增加。

04

2024年下半年后市预测分析

1、钛矿后市预测

2024年上半年钛原料价格维持高位，选厂生产压力较大，钛矿市场持续坚挺，而下游市场产品价格不断下跌，对高价原料情绪有所抵触，受成本影响，后期下游市场开工将有所下滑，供需博弈下，下半年国内钛矿价格或窄幅震荡下行；但今年钛白粉、海绵钛市场都有新增产能投产释放，国内矿及进口矿供应都处于偏紧态势，钛矿价格难有较大幅度下滑，市场价格预计仍将维持高位运行。

2、钛白粉后市预测

钛白市场运行低迷，7月市场部分企业存检修计划，市场产量将下滑，但终端需求依旧疲软，企业出货压力较大，而出口市场出货价格也将有所压力，钛白价格上涨仍存有一定压力，但原料价格持续高位，加之企业三季度或多消化库存，预计三季度市场将能有所反弹；下半年房地产又将出台新的政策，钛白市场需求能否有所增加，后期市场仍有不确定性。

来源 | 涂多多产业大数据部

齐  宇  888